Tàng thư Hỏi & Đáp
Kho kiến thức được biên soạn bởi chuyên gia, trích dẫn nguồn chính xác và cập nhật
Tổ chức tín dụng được phép trong giao dịch chứng khoán có yếu tố nước ngoài
“Chào luật sư, công ty startup công nghệ của tôi ở TP. Hồ Chí Minh đang trong quá trình gọi vốn từ các nhà đầu tư nước ngoài. Chúng tôi dự định phát hành cổ phiếu riêng lẻ, nhưng tôi đang băn khoăn không biết khi nhận tiền đầu tư bằng ngoại tệ từ các nhà đầu tư này thì phải thực hiện qua kênh nào là hợp pháp. Liệu có phải qua 'tổ chức tín dụng được phép' không và vai trò của họ cụ thể là gì?”
Quyền mua cổ phần của cổ đông
“Tôi là cổ đông của một công ty sản xuất đồ gia dụng ở Quận 1, TP.HCM. Gần đây, công ty thông báo sẽ phát hành thêm cổ phần để huy động vốn. Tôi nghe nói cổ đông hiện hữu như tôi có 'quyền mua cổ phần' nhưng không rõ quyền này cụ thể là gì và làm sao để thực hiện. Liệu tôi có bắt buộc phải mua không?”
Vai trò và điều kiện của Tổ chức bảo lãnh phát hành chứng khoán
“Chào Tuvannhanh.com, tôi là chủ một doanh nghiệp sản xuất đồ gia dụng ở Quận 1, TP.HCM. Công ty tôi đang có kế hoạch phát hành trái phiếu ra công chúng để huy động vốn mở rộng sản xuất. Tôi đang tìm hiểu về các bên liên quan và thấy có nhắc đến **tổ chức bảo lãnh phát hành**. Vậy tổ chức này có vai trò gì và công ty tôi cần làm việc với họ như thế nào để đảm bảo việc phát hành trái phiếu thành công?”
Tham gia chương trình thưởng cổ phiếu phát hành ở nước ngoài
“Tôi là kỹ sư phần mềm làm việc cho một công ty công nghệ nước ngoài ở TP.HCM. Công ty mẹ ở Mỹ có chương trình ESOP (Employee Stock Ownership Plan) thưởng cổ phiếu cho nhân viên toàn cầu, và tôi cũng nhận được lời mời tham gia. Tôi muốn biết liệu người Việt Nam như tôi có được phép tham gia chương trình thưởng cổ phiếu phát hành ở nước ngoài này không và cần phải làm những thủ tục gì theo pháp luật Việt Nam?”
Cổ phần đã phát hành và quy trình chào bán cổ phiếu riêng lẻ
“Chào luật sư, công ty em ở Hà Nội đang muốn gọi vốn thêm bằng cách chào bán cổ phiếu riêng lẻ cho một số nhà đầu tư chiến lược. Em nghe nói có khái niệm 'cổ phần đã phát hành' nhưng không rõ nó khác gì với cổ phiếu mình chào bán. Em cần làm gì để đảm bảo số cổ phiếu mới này được công nhận là 'cổ phần đã phát hành' hợp lệ, tránh rắc rối sau này ạ? Em là giám đốc công ty công nghệ.”
Quyền mua cổ phần của Người đại diện phần vốn
“Tôi là đại diện phần vốn của VINATEX tại một công ty cổ phần ở TP.HCM. Công ty vừa thông báo phát hành thêm cổ phiếu và tôi được quyền mua. Tôi không rõ là tôi có được tự do mua số cổ phiếu này không hay phải báo cáo gì cho VINATEX. Nếu tôi không báo cáo thì có bị làm sao không?”
Chứng chỉ lưu ký và quy định đăng ký mã số giao dịch chứng khoán
“Chào chuyên gia, công ty tôi là một công ty công nghệ đang có kế hoạch mở rộng thị trường và muốn huy động vốn bằng cách phát hành chứng chỉ lưu ký ở nước ngoài. Tôi là giám đốc tài chính tại Quận 1, TP.HCM, chưa có nhiều kinh nghiệm về loại hình này. Tôi muốn hỏi liệu công ty có cần thực hiện thủ tục đăng ký nào ở Việt Nam không và cụ thể cần những giấy tờ gì?”
Hoạt động bảo lãnh phát hành chứng khoán của ngân hàng thương mại
“Chào luật sư, tôi là Anh T.V.K, nhân viên tín dụng tại một ngân hàng thương mại ở Quận 1, TP.HCM. Ngân hàng chúng tôi đang có định hướng mở rộng sang các dịch vụ tài chính khác, và đang xem xét tham gia vào hoạt động bảo lãnh phát hành chứng khoán. Tôi muốn hỏi là liệu ngân hàng của tôi có được phép thực hiện hoạt động này không và nếu có thì cần những điều kiện, thủ tục gì để triển khai?”
Bảo lãnh phát hành chứng khoán
“Chào Tuvannhanh.com, tôi là Mai, giám đốc một công ty sản xuất đồ gia dụng ở TP. Hồ Chí Minh. Công ty tôi đang có kế hoạch mở rộng sản xuất nên cần huy động vốn thông qua việc phát hành cổ phiếu ra công chúng. Tôi có nghe nói về 'bảo lãnh phát hành' nhưng chưa hiểu rõ đây là gì, công ty tôi có cần dịch vụ này không và nó sẽ giúp ích gì cho đợt chào bán cổ phiếu sắp tới của chúng tôi?”
Sản phẩm thông tin có tính chất báo chí và quy định pháp luật
“Chào luật sư, tôi là chủ một trang thông tin điện tử tổng hợp chuyên về tin tức địa phương ở quận Bình Thạnh, TP.HCM. Gần đây, tôi có đăng tải một số bài viết tổng hợp tin tức từ các báo lớn và tự sản xuất một số bài phỏng vấn, phóng sự nhỏ về các sự kiện trong khu vực. Tôi nghe nói có quy định về 'sản phẩm thông tin có tính chất báo chí' và đang lo lắng không biết trang của mình có vi phạm gì không, đặc biệt là về việc phát hành và các chế tài xử phạt nếu có sai sót.”
Doanh nghiệp phát hành trái phiếu quốc tế
“Tôi là giám đốc một công ty sản xuất linh kiện điện tử ở TP.HCM. Công ty đang muốn mở rộng sản xuất nhưng nguồn vốn trong nước hạn chế. Tôi nghe nói có hình thức 'vay lại' từ trái phiếu quốc tế để huy động vốn. Không biết công ty tôi có được phép không và trách nhiệm của chúng tôi sẽ như thế nào khi vay theo hình thức này?”
Bảo lãnh phát hành chứng khoán
“Chào Tuvannhanh.com, tôi là Giám đốc một công ty khởi nghiệp công nghệ ở Quận 1, TP.HCM. Chúng tôi đang có kế hoạch chào bán cổ phiếu riêng lẻ để huy động vốn mở rộng kinh doanh nhưng chưa có kinh nghiệm trong việc này. Tôi nghe nói có dịch vụ bảo lãnh phát hành để đảm bảo việc bán hết cổ phiếu, không biết quy trình và điều kiện để sử dụng dịch vụ này như thế nào và có lợi ích gì không?”
Hoạt động Đại lý phát hành chứng khoán
“Chào chuyên gia, tôi là chủ một doanh nghiệp nhỏ ở Quận 1, TP.HCM, đang có kế hoạch mở rộng và muốn huy động vốn bằng cách phát hành cổ phiếu ra công chúng. Tôi nghe nói có 'đại lý phát hành chứng khoán' nhưng không rõ họ là ai và vai trò cụ thể của họ trong quá trình này như thế nào. Liệu công ty của tôi có cần đến họ không và làm thế nào để tìm được một đại lý phù hợp?”
Trái phiếu có bảo đảm trong huy động vốn doanh nghiệp
“Chị Hạnh ở Quận 1, TP.HCM, là chủ một doanh nghiệp sản xuất đồ gỗ nội thất. Chị đang tìm hiểu về các hình thức huy động vốn để mở rộng sản xuất. Chị nghe nói về "trái phiếu có bảo đảm" nhưng không rõ loại trái phiếu này có ưu điểm gì, quy trình phát hành ra sao và liệu doanh nghiệp của chị có đủ điều kiện để phát hành không. Chị lo lắng về rủi ro nếu phát hành mà không hiểu rõ.”
Phát hành và niêm yết chứng khoán tại nước ngoài
“Chào luật sư, công ty em là một startup công nghệ ở TP.HCM, chuyên về AI. Tụi em đang có ý định gọi vốn từ các quỹ đầu tư nước ngoài và có thể sẽ niêm yết cổ phiếu ở một thị trường nước ngoài trong tương lai gần để mở rộng quy mô. Em nghe nói nhiều về khái niệm 'nước sở tại' trong các quy định về chứng khoán. Luật sư có thể giải thích rõ hơn 'nước sở tại' là gì và công ty em cần lưu ý gì khi hoạt động liên quan đến khái niệm này không ạ? Em hơi bối rối không biết mình phải tuân thủ những quy định nào.”
Quy định về vé số dự thưởng trong chương trình khuyến mại
“Chị L.T.M ở TP.HCM có một cửa hàng bán đồ gia dụng. Chị muốn tổ chức chương trình khuyến mại bốc thăm trúng thưởng hoặc cào trúng thưởng để thu hút khách hàng. Chị nghe nói có liên quan đến 'vé số' nhưng không biết thủ tục pháp lý để phát hành những loại vé này như thế nào, có cần đăng ký gì không?”
Quyền mua cổ phần của cổ đông hiện hữu
“Chào luật sư, tôi là anh Hùng, chủ một công ty sản xuất đồ gỗ ở Bình Dương. Công ty tôi đang có kế hoạch phát hành thêm cổ phần để mở rộng sản xuất. Tôi nghe nói cổ đông hiện hữu có quyền ưu tiên mua cổ phần mới. Tôi muốn biết rõ hơn về 'quyền mua cổ phần' này là gì và quyền lợi của cổ đông ra sao khi công ty tăng vốn?”
Công trái xây dựng Tổ quốc và vai trò trong nợ công
“Chào luật sư, tôi là chủ một cửa hàng tạp hóa ở quận Đống Đa, Hà Nội. Gần đây tôi thấy báo đài hay nói về việc Chính phủ phát hành **công trái xây dựng Tổ quốc** để huy động vốn cho các dự án lớn. Tôi muốn hỏi là loại công trái này hoạt động như thế nào, nó có phải là một hình thức nợ công không, và liệu người dân như tôi có thể tham gia mua để đóng góp và có lợi ích gì không?”
Đại lý chuyển nhượng trong phát hành trái phiếu quốc tế
“Anh Hùng, Giám đốc tài chính của một tập đoàn lớn ở TP.HCM, đang chuẩn bị hồ sơ phát hành trái phiếu quốc tế. Anh ấy băn khoăn không biết Đại lý chuyển nhượng là ai và vai trò của họ cụ thể như thế nào trong quá trình này, đặc biệt là khi liên quan đến việc quản lý thông tin nhà đầu tư và các giấy tờ chứng khoán.”
Tổ chức tín dụng được phép và quyền thế chấp nhà ở của Việt kiều
“Chào Tuvannhanh.com, tôi là Việt kiều đang sống ở Mỹ. Tôi có một căn nhà ở TP. Hồ Chí Minh muốn dùng để thế chấp vay vốn làm ăn. Tôi có nghe nói phải thế chấp ở 'tổ chức tín dụng được phép', nhưng khi tìm hiểu thì thấy định nghĩa lại liên quan đến việc phát hành chứng khoán. Tôi không biết liệu 'tổ chức tín dụng được phép' này có áp dụng cho trường hợp thế chấp nhà của tôi không, hay tôi phải tìm ngân hàng nào khác?”
Quy định pháp lý về Phụ trương của Báo chí
“Chào luật sư, tôi là ông T.V.K, chủ bút một tờ báo địa phương nhỏ ở Đà Nẵng. Sắp tới, chúng tôi muốn phát hành một số báo đặc biệt kèm theo một **phụ trương** riêng để kỷ niệm ngày thành lập thành phố. Tôi muốn hỏi là khi làm phụ trương này, chúng tôi có cần phải tuân thủ những quy định pháp luật đặc biệt nào không? Nội dung và trách nhiệm pháp lý đối với phụ trương có khác gì so với số báo chính không ạ?”
Phát hành trái phiếu quốc tế của doanh nghiệp
“Chào chuyên gia, công ty tôi ở TP.HCM đang có kế hoạch huy động vốn bằng cách phát hành trái phiếu ra thị trường quốc tế. Tôi là quản lý tài chính và đang tìm hiểu xem công ty mình, với tư cách là 'Người phát hành', sẽ phải chuẩn bị những gì và tuân thủ các quy định nào. Liệu có những trách nhiệm pháp lý cụ thể nào cho 'Người phát hành' trong quá trình này không ạ?”
Hoạt động xuất bản và nghĩa vụ pháp lý
“Chào Tuvannhanh.com, tôi là H.T.L, một tác giả tự do ở Quận 1, TP. Hồ Chí Minh. Tôi thường tự viết và phát hành e-book, bài viết trên blog cá nhân và các nền tảng trực tuyến khác. Tôi đang băn khoăn không biết liệu các hoạt động này của tôi có được coi là 'xuất bản' theo quy định pháp luật không, và nếu có thì tôi có phải tuân thủ những nghĩa vụ gì, đặc biệt là về thuế?”
Quyền mua cổ phần của cổ đông hiện hữu
“Chị M. là chủ một cửa hàng tạp hóa nhỏ ở Quận 1, TP.HCM. Chị có một ít tiền nhàn rỗi nên đã mua cổ phiếu của một công ty niêm yết trên sàn chứng khoán. Gần đây, công ty này thông báo sẽ phát hành thêm cổ phiếu mới và chị nghe nói có "quyền mua cổ phần". Chị không hiểu rõ quyền mua cổ phần này là gì và liệu chị có nên thực hiện quyền này không, hay có cách nào khác để tận dụng nó không?”